O BNC lança os Oráculos de dados financeiros para ampliar a utilidade dos contratos inteligentes.

Os contratos inteligentes representam uma nova e empolgante fronteira para a tecnologia, os negócios e o direito, com potencial para inaugurar uma onda de inovação e servir como alicerce para o próximo capítulo da internet.

O conceito é amplamente atribuído a Nick Szabo , que, no final da década de 1990, argumentou que formalizar relacionamentos e codificá-los em software e hardware simplificaria e protegeria a lógica e a funcionalidade dos negócios.

Szabo escreveu sobre a incorporação de cláusulas contratuais, como títulos e direitos de propriedade, ao mesmo tempo que descrevia a humilde máquina de venda automática como uma "ancestral primitiva" dos contratos inteligentes. Seu hardware e software impõem um acordo contratual simples. Qualquer pessoa que inserir dinheiro receberá um lanche em troca, mesmo que nenhum contrato explícito tenha sido feito com o dono da máquina.

“Os contratos inteligentes combinam protocolos, interfaces de usuário e promessas expressas por meio dessas interfaces para formalizar e proteger relacionamentos em redes públicas. Isso nos oferece novas maneiras de formalizar relacionamentos digitais, que são muito mais funcionais do que seus ancestrais inanimados em papel.”
— Nick Szabo, Formalizando e Garantindo Relacionamentos em Redes Públicas

Segundo Jerry Cuomo , vice-presidente de tecnologias blockchain da IBM, os contratos inteligentes serão úteis em diversos setores, desde serviços financeiros e seguros até logística, incorporando sensores da Internet das Coisas.

Um exemplo de uso para contratos inteligentes envolve veículos autônomos . "Esse é um caso de uso um tanto ambicioso, mas começa a trazer alguns aspectos dos contratos inteligentes para o mundo físico", disse Cuomo. "Com contratos inteligentes e uma blockchain, poderia haver um 'oráculo' capaz de detectar quem está realmente no controle do carro. É o motorista? Existem sensores? Ou o carro mudou para o modo automático?"

Os sistemas de contratos inteligentes, como Ethereum e Bitcoin, têm uma limitação inerente no acesso a informações do mundo externo. Os oráculos preenchem essa lacuna, fornecendo ao contrato inteligente os dados de que ele precisa.

O tipo de dados que um servidor Oracle fornece pode variar enormemente, desde a temperatura do seu termostato até a cotação de uma ação na bolsa de valores, passando por uma transmissão ao vivo dos seus batimentos cardíacos. Os servidores Oracle recebem esses dados e os formatam para que aplicativos de terceiros possam utilizá-los. De que adianta essa transmissão ao vivo dos batimentos cardíacos se não houver um aplicativo monitorando-a em busca de irregularidades ou detectando quando ela parar?

O mercado de dados da 21 Inc. é um terreno fértil para oráculos gerados por usuários, onde qualquer pessoa com um Raspberry Pi de US$ 5 pode fornecer dados de sensores como um oráculo e vendê-los por bitcoin. A BNC acaba de lançar 14 oráculos públicos , oferecendo cotações diárias para alguns dos principais ativos digitais, incluindo bitcoin, totalmente grátis.

Como a BNC atua no setor de dados financeiros, esses oráculos públicos iniciais contêm informações diárias de preços de ativos digitais, especificamente dados de Preço Médio Ponderado pelo Tempo (TWAP), para 14 criptomoedas. Esse formato é útil para aplicações e contratos que precisam saber o preço da moeda em uma data específica. Os Oráculos de Dados Financeiros podem ser úteis para diversas aplicações, desde a criação de criptoativos personalizados até o desenvolvimento de novos programas, como carteiras, bots de negociação e um número crescente de aplicações distribuídas. Os Oráculos da BNC podem ser expandidos para incluir quaisquer dados com qualquer frequência.

“Os Oráculos Blockchain representam um novo sistema de distribuição de dados financeiros. Estamos agora um passo mais perto da verdadeira descentralização das finanças.”
— – Fran Strajnar, CEO do BNC

“Após o recente incidente com uma corretora de bitcoin, o mundo está demonstrando um crescente interesse em negociações descentralizadas, enquanto, ao mesmo tempo, as empresas estão percebendo que as soluções blockchain e os contratos inteligentes precisam ser 'externamente conscientes' para serem úteis”, explica Strajnar. “Dados de qualidade entregues aos contratos inteligentes por meio de oráculos são o catalisador para derivativos descentralizados e vão mudar o jogo.”

Os títulos dependentes de Oracle são muito promissores para substituir os instrumentos financeiros atuais, devido aos seus recursos avançados e design automatizado, à prova de adulteração e censura. Rory Manchee , chefe de Desenvolvimento de Negócios do BNC , descreve um futuro onde uma Tesouraria Corporativa, trabalhando com novas ferramentas programáticas baseadas em blockchain, poderia proteger sua exposição a uma moeda usando médias diárias. "O valor que eles precisam proteger mudará conforme o preço flutua e se estabilizará no preço do último dia do contrato", explica Manchee. "Mas o valor pode ter variado com a média móvel diária."

Da mesma forma, qualquer instrumento derivativo, produto estruturado, posição de negociação com margem ou bilateral precisará ser garantido por alguma forma de colateral, que precisa ser precificada ou avaliada dinamicamente. Se cair abaixo de um determinado nível, a contraparte deverá fornecer mais garantias.

“Existem ferramentas de gestão de garantias disponíveis, mas acredito que os Oráculos de Contratos Inteligentes oferecerão mais flexibilidade e maior gestão de riscos. Mais adiante, quando observarmos a migração definitiva do setor financeiro para uma infraestrutura baseada em contratos inteligentes, vejo a oportunidade de usar os Oráculos para gerenciar os fluxos de caixa dos ativos subjacentes em um produto estruturado.”
— Rory Manchee, chefe de Desenvolvimento de Negócios da BNC

Em teoria, seria possível criar Oráculos de Contratos Inteligentes individuais, cada um representando um único empréstimo em uma carteira de hipotecas, e conectá-los aos dados de pagamento. O credor poderia visualizar o desempenho dos empréstimos subjacentes, sem precisar saber os nomes e endereços dos mutuários. "Os Oráculos de Contratos Inteligentes também poderiam gerenciar a distribuição do fluxo de caixa – na forma de cupom, com base na estrutura de pagamento do fluxo de água para as diferentes tranches de risco – e proporcionar uma melhor avaliação de mercado do próprio título lastreado em hipotecas", observa Manchee. "Tradicionalmente, é um processo complexo."

A BNC colaborou com a smartcontract.com para facilitar o processo. O CEO da SmartContract, Sergey Nazarov, explicou que seus oráculos são altamente configuráveis, preservam a privacidade e são escaláveis. "Permitimos que as pessoas executem o oráculo em nossos servidores, em uma rede de oráculos e/ou em uma imagem Docker fácil de configurar, com base em suas preferências de descentralização."

O SmartContract também oferece a possibilidade de adicionar documentos legais aos contratos baseados em código que interagem com esses oráculos. A interface permite que os usuários carreguem um documento com registro de data e hora, tornando-o disponível para leitura pública no Blockchain. Concordar e assinar digitalmente o documento legal pode então se tornar uma condição para o uso do contrato inteligente.

“Anexar documentos legais a contratos inteligentes, a fim de tornar todo o ciclo de vida do contrato juridicamente vinculativo, é algo em que temos muita experiência e que nos entusiasma”, explicou Nazarov. “Os derivativos são um bom caso de uso abrangente que, acredito, faz sentido tanto do ponto de vista de compensação e liquidação, quanto do ponto de vista da custódia de garantias e da transparência regulatória.”

“Os oráculos são uma parte importante do ecossistema de contratos inteligentes do Ethereum e são cruciais para a concretização de muitas aplicações; estamos ansiosos para ver mais aplicativos descentralizados (dapps) interessantes sendo construídos com base nesses tipos de serviços.”
— Vitalik Buterin, fundador do Ethereum

Os oráculos e APIs da BNC estarão disponíveis no Thomson Reuters HackETHon em Londres, de 9 a 11 de setembro. Este evento de fim de semana é uma oportunidade para as equipes explorarem o alcance do blockchain do Ethereum e dos contratos inteligentes para codificar todos os tipos de processos dentro da empresa. O evento inclui acesso a dados, ferramentas de ponta, orientação e suporte da Fundação Ethereum, acadêmicos e profissionais da indústria atuantes na área.

A BNC cria benchmarks do setor e índices personalizados para acompanhar criptomoedas e outros ativos digitais. Entre em contato conosco se quiser saber mais sobre nossos Oráculos e soluções de Dados de Mercado.