Empresas fiduciarias acaparan el mercado de Bitcoin de Nueva York

Con la BitLicense ya en vigor, las empresas que aún operan en el estado de Nueva York están avanzando a toda marcha. A pesar de haberse invertido tres años en el desarrollo de la normativa, las empresas están aprovechando algunas exclusiones clave.

“Las siguientes personas están exentas de los requisitos de licencia que de otro modo serían aplicables en virtud de esta Parte: (1) Personas que estén autorizadas conforme a la Ley Bancaria de Nueva York y que estén aprobadas por el superintendente para participar en actividades comerciales con monedas virtuales.”
— – BitLicense

itBit recibió su licencia fiduciaria en mayo de este año, lo que convirtió a la compañía en la primera casa de cambio de Bitcoin en operar como una compañía fiduciaria en el estado de Nueva York.

“Mediante una licencia fiduciaria otorgada por el Departamento de Servicios Financieros del Estado de Nueva York (NYDFS), itBit ha establecido itBit Trust Company, organizada conforme a la legislación bancaria del Estado de Nueva York. Esto convierte a itBit en la única plataforma de intercambio de bitcoins autorizada y supervisada en EE. UU. capaz de ofrecer una protección y seguridad únicas a sus clientes, en pleno cumplimiento de la legislación estatal de Nueva York y la legislación federal.”
- - itBit

Esto no les permite, sin embargo, operar como banco. Como sociedad fiduciaria, itBit actúa como custodio de los activos de sus clientes estadounidenses, que actualmente consisten en dólares estadounidenses y Bitcoin. Todas las reservas deben estar respaldadas por reservas de capital e itBit tiene la obligación legal de actuar en nombre de los intereses de sus clientes. La empresa explicó que «el proceso de solicitud de la licencia fiduciaria es mucho más riguroso que el de la BitLicense o las licencias de transmisor de dinero».

Los gemelos Winklevoss buscan la misma aprobación regulatoria y de cumplimiento para su plataforma de intercambio Gemini; el 21 de julio, los gemelos presentaron una solicitud de fideicomiso.

Los gemelos Winklevoss han declarado que también establecerán una sólida relación bancaria con un banco con licencia del estado de Nueva York. «Esto significa que su dinero nunca saldrá del país. También significa que los dólares estadounidenses en Gemini estarán asegurados por la FDIC y custodiados por un banco regulado en Estados Unidos. Sus dólares estadounidenses en Gemini estarán tan seguros como lo están hoy en su cuenta bancaria», afirmó Cameron Winklevoss.

Los gemelos Winklevoss se hicieron famosos por acusar a Mark Zuckerberg, fundador de Facebook, de robarles la idea de una red social. En los últimos años, se han convertido en fervientes defensores del Bitcoin, participando en diversas entrevistas con medios de comunicación.

“Nuestro interés en Bitcoin comenzó en 2012. Inmediatamente nos resultó obvio lo impresionante y poderosa que era esta tecnología. La gente se reía, como siempre sucede cuando algo es impresionante, poderoso y nuevo, pero eso solo sirvió para avivar nuestro entusiasmo.”
— Cameron Winklevoss

Los gemelos Winklevoss explicaron que encontraron un entorno propicio para su plataforma de intercambio, Gemini, dentro del incipiente ecosistema regulatorio de Nueva York. Ambos testificaron tras la aprobación de BitLicense en una audiencia pública sobre criptomonedas ante el Departamento de Servicios Financieros de Nueva York. Las audiencias atrajeron el interés de casi 15 000 personas en 117 países.

“Para nosotros estaba claro que el superintendente del Departamento de Servicios para Niños y Familias del Estado de Nueva York (NYSDFS), Benjamin Lawsky, y su equipo comprendían el potencial de esta tecnología y estaban comprometidos con la creación de un marco regulatorio que protegiera a los consumidores y fomentara la innovación en Nueva York.”
— – Winklevoss

Sin embargo, tanto itBit como Gemini optaron por solicitar una Carta de Confianza, lo que las excluye por completo de la regulación bajo la BitLicense.

itBit y Gemini siguen los pasos de Intercontinental Exchange (ICE), una de las bolsas más importantes del mundo. ICE opera el ICE US Trust y se fundó en 2008 en respuesta a la crisis financiera estadounidense. Ahora, bajo el nombre de ICE Clear Credit LLC, también tiene su sede en Nueva York y opera como banco de propósito limitado. Es una cámara de compensación para swaps de incumplimiento crediticio y su fundador, Jeffrey C. Sprecher, colaboró ​​estrechamente con la Reserva Federal para ofrecer servicios de derivados extrabursátiles (OTC).

itBit anunció recientemente sus propios servicios OTC para inversores interesados ​​en transacciones superiores a 100 bitcoins. El servicio es similar a los servicios de corretaje ofrecidos por Binary Financial o Genesis Trading de Barry Silbert.

Las ventajas de usar una mesa de negociación OTC radican en que los participantes pueden liquidar operaciones sin ofrecerlas en el mercado abierto, lo que podría afectar el precio de mercado. Según itBit, este método podría convertirse en el preferido para grandes operaciones debido al volumen relativamente bajo y la alta volatilidad del Bitcoin.

“Hasta ahora, el mercado de negociación OTC de bitcoin ha operado en paralelo a las bolsas existentes. Con la Mesa de Negociación de la Agencia OTC Global de itBit, nuestros clientes podrán acceder a un mercado OTC regulado a través de sus cuentas de intercambio itBit existentes, conectando a compradores y vendedores OTC a través de la red global de clientes de itBit en más de 100 países.”
— Bobby Cho, director de operaciones de itBit

Más allá de la Carta de Confianza y el comercio OTC, itBit está expandiendo sus operaciones más allá de su plataforma de intercambio e introduciendo a las instituciones financieras en el mundo de los registros distribuidos. La compañía anunció recientemente BankChain, una nueva red de compensación y liquidación que aprovecha la tecnología blockchain para transformar la forma en que las instituciones financieras ejecutan sus operaciones post-negociación. Esta red descentralizada, impulsada por itBit, está totalmente gobernada por los miembros que participan en la plataforma.

El anuncio de BankChain se produjo poco después de una cumbre secreta sobre BankChain, supuestamente celebrada en Nueva York por itBit. El evento, al que solo se podía acceder por invitación, estaba dirigido a las principales instituciones financieras y a Wall Street. El producto ha tenido una acogida dispar en la comunidad. Muchos defensores de Bitcoin están decepcionados de que Bitcoin no se utilice en la plataforma BankChain, mientras que otros creen que la introducción de un registro contable descentralizado e inmutable es el primer paso hacia la aceptación generalizada de esta nueva tecnología.