블록체인 2.0: 암호화폐는 단지 시작일 뿐이다
Credit Suisse 블록체인 혁명 시리즈 출간: 이 심층 보고서에서는 약 1년 전 저희가 처음 발간한 "블록체인: 신뢰 파괴자(Blockchain: The Trust Disrupter)" 이후 비트코인 붐이 일면서 블록체인 기술이 시장에 미치는 영향을 분석합니다. 특정 암호화폐의 가치 평가에 대해서는 언급하지 않지만, 비트코인과 ICO(Initial Coin Offering)의 부상은 블록체인 기술이 금융 서비스와 자본 시장을 중심으로 여러 산업 분야에 걸쳐 얼마나 큰 변화를 가져올지 보여줍니다.
ICO, 소규모 IPO, OTC 증권, 세상에…
모든 초기 단계 투자는 위험하며 동일한 관점에서 접근해야 합니다. 소규모 IPO, 최초 OTC 상장, 사모펀드/벤처캐피털 투자, 크라우드펀딩, 심지어 ICO(Initial Coin Offering)까지 모두 초기 단계 기업이 자본을 조달하는 방법입니다. 각 방법 모두 큰 실패 위험을 안고 있지만, 이론적으로는 높은 수익 잠재력을 가지고 있습니다. 하지만 이러한 방법 중 어떤 것도 사기를 용납해서는 안 됩니다.
IMF 총재, 은행업의 종말과 암호화폐의 승리를 예견
영란은행 회의에서 국제통화기금(IMF) 총재는 비트코인과 암호화폐가 인터넷만큼이나 미래가 밝다고 솔직하게 말했습니다. 비트코인과 암호화폐는 중앙은행과 기존 은행을 대체하고 국가 통화의 독점에 도전할 수 있습니다. 2011년부터 IMF에서 근무해 온 파리 출신 크리스틴 라가르드는 기존 암호화폐의 유일한 심각한 문제는 시간이 지나면서 해결될 수 있다고 말합니다.
암호화폐: 불공평한가, 아니면 오해받고 있는가?
비트코인의 가치는 이달 초 4,950달러를 돌파하며 연초 대비 거의 400% 상승했습니다. 이후 중국이 거래소를 단속했고, JP모건 CEO 제이미 다이먼은 비트코인을 '사기'로 규정했습니다. 비트코인은 최근 3,650달러로 마감되었습니다. 활발한 움직임과 변동성을 원한다면 비트코인이 바로 당신만을 위한 자산입니다. 하지만 전통적인 자본 시장 전문가들은 암호화폐에 대해 아는 것이 거의 없습니다. 따라서 더 많은 교육이 필요합니다.
InvestFeed, BNC와 우선 시장 데이터 공급업체로 계약 체결
인베스트피드는 소셜 네트워킹 및 시장 접근 플랫폼입니다. 처음에는 기존 금융 시장을 위해 개발되었지만, 최근 암호화폐 분야에 집중하기 위해 BNC를 시장 데이터 제공업체로 선정했습니다.
블록체인: 기업이 구하다
자본 시장에서 분산원장기술(DLT)로 알려진 블록체인은 자본 시장의 가장 근본적인 기반인 거래를 변화시킬 수 있는 잠재력을 가지고 있습니다. DLT는 처리 로직을 계약에 직접 내장하고, 원활한 위험 이전을 위해 필요한 신뢰를 분산시키며, 합의 기반 검증을 거래에 적용함으로써 매우 필요한 기능을 제공합니다. DLT는 운영 효율성과 비용 절감에 엄청난 긍정적 영향을 미칠 것입니다. 또한 DLT는 사실상 모든 경제 활동을 혁신할 워크플로우를 구축할 수 있도록 지원할 것입니다. 그러나 표준과 프로토콜은 아직 정의되지 않았으며, 참조 아키텍처가 검토되고 엄격한 개념 증명(PoC)을 거치고 있습니다. 현재 자본 시장에 DLT의 이점을 제공하기 위한 수많은 생산 단계 프로젝트가 진행 중이지만, 자본 시장의 핵심인 복잡한 기술 생태계를 고려할 때 상당한 과제가 남아 있습니다. DLT가 이러한 생태계를 혁신하려면 해당 생태계 내에서 운영되어야 합니다.
블록체인 투자와 기존 VC의 새로운 문제 자산
2016년 1분기 기준으로, 기존 벤처 캐피털 회사와 시드 투자자들이 블록체인 및 비트코인 스타트업에 1.1억 달러 이상의 민간 자본을 투자했습니다. 하지만 분산형 애플리케이션과 마켓플레이스가 성숙기를 향해 나아가면서 한 가지 문제가 발생합니다. 벤처 캐피털들은 스스로에게 이렇게 질문할지도 모릅니다. 우리는 과연 올바른 자산군에 투자하고 있는 것일까요?
블록체인 스타트업에 1억 달러 규모의 시장을 열어줄 모금 모델 내부
올여름 블록체인 업계에서 가장 핫한 키워드는 바로 ICO(Initial Coin Offering)입니다. 수많은 블록체인 개발자들이 비트코인 이후 차세대 핵심 솔루션을 설계하기 위한 백서를 작성하느라 분주합니다.
자본시장에서 분산원장기술 네트워크 강화
금융 기관 임원의 약 80%는 분산원장기술(DLT)이 향후 3년 안에 자본 시장을 크게 변화시킬 것이라고 생각합니다. 하지만 인프라 기술은 핀테크, 기관 거래, 보안 분야에서 분산원장기술(DLT) 애플리케이션과 솔루션이 얼마나 잘 도입되고 성능을 발휘하는지를 결정하는 핵심 요소가 될 것입니다.
유럽이 블록체인 혁신의 중심지가 될 수도
블록체인에 관심이 있다면 유럽 북서부, 특히 아일랜드, 네덜란드, 그리고 당연히 영국을 살펴보는 게 좋습니다. 런던은 여전히 세계의 핀테크 중심지입니다.
맥킨지, 블록체인 기술이 5년 안에 최대 잠재력을 발휘할 것으로 전망
정부 및 NGO를 위한 글로벌 경영 컨설팅 회사인 맥킨지앤컴퍼니는 최근 미국 연방보험자문위원회에 블록체인 기술 보고서를 제출했습니다. 이 보고서는 블록체인 기술이 은행 및 보험을 중심으로 다양한 산업에 어떤 변화를 가져올지 분석했으며, 2021년까지 블록체인 기술이 대규모로 상업적으로 도입될 것으로 예측했습니다.
빌 그로스는 비트코인이 현재 금융 시스템에 대한 대안을 가져올 수 있다고 말했습니다.
빌 그로스는 최근 비트코인과 블록체인에 대한 자신의 생각을 공유했습니다. Janus Global Unconstrained Bond 전략의 포트폴리오 매니저로서 그는 15억 4천만 달러의 자산을 관리하고 있습니다.
Credit Suisse는 HSBC, Citi 및 AllianceBernstein과 함께 금융 참조 데이터를 위한 블록체인 솔루션을 개발합니다.
크레디트 스위스, 시티, HSBC 등 7개 금융 기관이 "블록체인 기술이 참조 데이터 프로세스를 어떻게 간소화할 수 있는지 모색하기 위해" 협력했습니다. 이 기관들은 블록체인 기술 기업 R3 CEV와 자본 시장 블록체인 인프라 제공업체 Axoni와 협력하고 있습니다.
자본시장과 투자은행: 실질적인 변화와 과감한 행동이 필요한 시점입니다.
업계의 구조 조정은 세계 금융 위기에서 완전히 회복하는 데는 실패했지만, 새로운 운영 모델을 통해 획기적인 성공을 가져올 수 있습니다.
Credit Suisse, 블록체인이 주식에 미치는 영향 분석
본 보고서에서는 비트코인과 그 기반 기술인 블록체인이 결제, 자본 시장, 금융 서비스 및 미디어 생태계에서 활동하는 글로벌 기업들에 파괴적인 위협 및/또는 기회를 제시하는 정도에 대한 당사의 견해를 재평가합니다. 크레디트 스위스의 글로벌 프랜차이즈를 활용하여 5개 부문과 5개 주요 지역에 걸쳐 31명의 애널리스트가 제공하는 다양한 부문 및 국경 간 인사이트를 종합적으로 제공하고, 14개의 주요 주식 콜을 제시합니다.
Buzz를 넘어서 – 자본 시장과 기업 은행업의 블록체인
본 논문에서는 블록체인 기술의 실제 장점에 대한 의견을 개괄적으로 설명하고, 블록체인과 분산원장 기술이 단기 및 중기적으로 이점을 제공할 수 있는 사용 사례를 평가합니다.
